Unul dintre principalele motive pentru care stereotipurile sunt dăunătoare este că ele pot duce la erori în luarea deciziilor, care au potențialul de a avea consecințe negative. Ceea ce sunt percepute ca trăsături stereotipice la oameni poate fi semnificativ supraestimat determină prejudecăți discriminatorii care afectează luarea deciziilor legale, bazate pe ocuparea forței de muncă și interactiv. Dizabilitățile negative și inexacte pot rezulta din focalizarea pe amintirile reacțiilor negative asupra celor bazate pe rechemări pozitive sau obiective și conducând la stereotipuri bazate în mare parte pe validarea convenabilă a prejudecăților preexistente.
Stereotipurile conduc la evaluări nejustificate ale altora, bazate pe prejudecăți prestabilite pe criterii de gen, etnice sau economice și interzic accesul indivizilor stereotipuri în anumite domenii sau grupuri sociale. De asemenea, încurajează o respingere a altora într-o manieră obiectivă, care să se bazeze mai degrabă pe caracteristici individuale, mai degrabă decât pe grupuri. Stereotipurile justifică ignoranța în multe situații, deoarece împiedică necesitatea de a privi atent trăsăturile personale unice ale unui individ.
Stereotipurile stau în calea oamenilor care procesează caracteristici neașteptate sau în curs de dezvoltare în grupuri sociale, etnice sau economice. Membrii unui grup stereotip pot întâmpina dificultăți sau confuzii în înțelegerea adevăratei cauze a reacțiilor negative ale celorlalți față de aceștia. Acest lucru poate inhiba creșterea personală și poate diminua auto-motivația atunci când feedback-ul negativ conduce la o persoană afectată în mod eronat atribuind evaluarea deficitară la deficiențele personale, mai degrabă decât rezultând din așteptările preconcepute ale evaluatorului.
